Gewogen gemiddelde rekenmachine

Wat is het gewogen gemiddelde

Het concept van een gewogen gemiddelde of gewogen gemiddelde waarde komt herhaaldelijk voor in portefeuilleanalyse. In de rekenkundig gemiddelde waarde worden alle waarnemingen gelijk gewogen met een coëfficiënt van 1 / n. Wanneer we met effectenportefeuilles werken, hebben we een algemener concept van een gewogen gemiddelde nodig, waardoor we verschillende gewichten kunnen gebruiken voor verschillende waarnemingen. Om het concept van gewogen gemiddelde te illustreren, stel je voor dat een vermogensbeheerder die een kapitaal van $ 100 miljoen beheert, $ 70 miljoen in aandelen en $ 30 miljoen in obligaties kan investeren. De portefeuille heeft een gewicht van 0,70 per aandeel en 0,30 per obligatie.
Hoe berekent u het rendement op deze beleggingsportefeuille?
Portefeuillerendement impliceert duidelijk het gemiddelde van het rendement op beleggingen in aandelen en obligaties. De waarde die we berekenen, moet echter het feit weerspiegelen dat aandelen een gewicht van 70 procent in de portefeuille hebben en obligaties een gewicht van 30 procent.

Om deze weging weer te geven, moet u het rendement op belegging in aandelen vermenigvuldigen met 0,70 en het rendement op belegging in obligaties met 0,30, en vervolgens de twee resultaten samenvatten. Dit bedrag is een voorbeeld van een gewogen gemiddelde. Het zou verkeerd zijn om het rekenkundig gemiddelde van het rendement op beleggingen in aandelen en obligaties te beschouwen als een afweging van het rendement op deze twee activaklassen.